新年伊始，A股“宁波军团”在一级市场喜事连连——

 

　　继1月16日余姚企业贝隆精密在深交所敲响新年IPO宁波“第一钟”后，1月17日起，镇洋发展总规模6.6亿元可转债在上交所挂牌交易；博威合金总额达17亿元可转债也于1月18日挂牌交易……

 

　　记者梳理发现，2023年，在一级市场，A股“宁波军团”再融资活动已相当活跃。

 

　　Choice数据显示，2023年，A股“宁波军团”实施定向增发、企业可转债已上市企业分别达6家和8家，募资总规模超200亿元；当年定向增发、可转债注册生效的企业分别达11家和12家，拟融资规模分别达184亿元、135亿元。上述已完成和拟融资总规模已超500亿元，各项数据均创近年来新高。

 

　　再融资涌现“新动能”

 

　　2023年，A股市场整体表现较为弱势，叠加去年“8·27”新政影响，包括增发股份、配股、可转债等一级市场融资在内的再融资节奏有所放缓，但企业再融资的热情并没有消减。

 

　　Choice数据统计显示，2023年，A股市场IPO、再融资总额近1万亿元。其中，再融资占比超60%，达6031.96亿元，增发融资(主要是定向增发)持续成为规模最大的融资方式。

 

　　去年共有331家企业实施增发，融资规模超5780亿元。其中，去年前4个月共有131家企业实施增发，融资总额超3100亿元，占全年的54%以上。

 

　　统计数据显示，融资规模超20亿元的公司有67家，超50亿元的公司有27家。其中，7家公司定增募资超百亿元。邮储银行募资450亿元，位列榜首；紧随其后是长江电力、招商蛇口，募资额分别为321.94亿元、174.28亿元。

 

　　2023年，135家企业可转债发行上市，融资总规模1411亿元。其中，超20亿元的公司有17家。融资额最高的20家公司中，电力设备(新能源)行业公司占6家，有色金属行业公司占5家。

 

　　晶科能源募资额最高，达100亿元；晶澳科技、天合光能紧随其后，分别募资89.60亿元、88.65亿元。这3家公司都属于光伏行业。

 

　　可见，新能源赛道火热程度。

 

　　而随着一众募资项目的实施，产能将逐步释放，是否还能得到消化，则有待市场进一步反馈。

 

　　宁波板块高歌猛进

 

　　就宁波板块而言，过去一年，再融资市场可谓风生水起。

 

　　Choice数据显示，2023年，宁波A股上市公司再融资规模超200亿元。其中，6家公司实施定向增发，总募资额达104亿元；8家企业可转债发行上市，融资总额超100亿元。再融资企业数量、融资规模均创近年来新高。

 

　　拓普集团、德业股份等11家宁波企业定增计划、博威合金等(镇洋发展可转债已于2024年1月17日上市)4家公司可转债已注册生效；

 

　　太平鸟、美诺华定增申请已获问询；

 

　　旭升集团可转债已提交注册；

 

　　思进智能、恒帅股份可转债分别已问询、回复。

 

　　另有亿晶光电和松原股份再融资申请已撤回(终止)。

 

　　上述企业拟融资总规模约300亿元。

 

　　有意思的是，去年实施定增的6家宁波企业均涉足新能源赛道。其中，东方日升、锦浪科技、容百科技分别以50亿元、29.25亿元、13.34亿元，在浙江A股定增融资规模中位居第4位、第7位、第11位。

 

　　目前已申报定增、发行可转债的宁波企业中，汽车零部件企业均占了4席。其中，拓普集团、继峰股份、爱柯迪拟定增募资分别达40亿元、18亿元、12亿元。

 

　　多家明星基金抢筹

 

　　那么，在上市公司再融资背后，究竟有哪些机构在撑腰呢？

 

　　记者梳理发现，自2023年以来，公募基金频频亮相上市公司定增，多位明星基金经理所管的基金产品纷纷布局电力、航空设备、电池、光伏设备等行业，其中不乏A股“宁波军团”主力队员。

 

　　就拿东方日升来说，去年年初，其定增吸引了近2000名投资者抢筹，最终实现对16家配售。

 

　　其中，除了东方日升实控人林海峰外，还有华夏基金、国泰君安、诺德基金等14家金融机构。

 

　　据增发公告披露，这笔高达50亿元的募资将用于全球高效光伏研发中心项目、5GWN型超低碳高效异质结电池片与10GW高效太阳能组件项目等。

 

　　获得明星基金经理青睐的还有锦浪科技。

 

　　2023年1月18日，锦浪科技发布特定对象增发报告，此次发行对象最终确定为14家，包括诺德基金、广发基金、汇添富基金、中欧基金等公募基金以及UBS、高盛国际等合格境外投资者。

 

　　中欧基金还公告称，基金经理周蔚文等管理的中欧时代先锋股票、中欧明睿新常态混合等热门产品将共同参与锦浪科技的非公开发行股票认购。

 

　　值得一提的是，在股市疲软叠加降息周期，企业可转债逐渐成为专业机构甚至自然人投资者眼里的“香饽饽”。公募基金、企业年金、公司原股东为转债配置主力，一批处在高景气的产业赛道的优质资产受到追捧。

 

　　1月18日，博威合金“博23转债”在上交所挂牌交易。本次发行共募资17亿元，用于新材料和新能源新产业扩产。

 

　　博威合金是国家级制造业单项冠军企业。

 

　　新材料板块主营高性能、高精度有色合金材料的研发、生产和销售，产品广泛应用于5G通讯、半导体芯片、智能终端及装备、汽车电子、高铁、航空航天等行业；

 

　　新能源板块主要从事太阳能电池、组件的研发、生产和销售及光伏电站的建设运营，主要产品为单晶硅电池及组件。

 

　　据业绩预告，博威合金预计2023年实现归母净利润10.8亿元至12.3亿元，同比增长101.09%至129.02%；扣除非经常性损益的净利润为10.5亿元至12.0亿元，同比增长90.10%至117.25%。

 

　　或许正是基于业绩高成长，其可转债得到一批实力机构的追捧。目前，诺安基金、国信证券、金鹰基金、汇添富，以及UBS等多家境内外知名基金，出现在博威合金可转债前十名持有人名单中。